A Hasbro confirmou a venda da Entertainment One (eOne) à Lionsgate por $500M, que deverá ser concluída até o final deste ano.
A especulação tinha vindo a intensificar-se de que a confirmação estava iminente, com a Deadline a revelar há várias semanas que a Lionsgate estava em posição privilegiada para comprar a maioria do estúdio A Mulher Rei e Yellowjackets que estava à venda. A notícia surgiu horas antes da chamada de resultados do segundo trimestre da Hasbro.
A Hasbro vai vender a eOne por aproximadamente $500M, consistindo em $375M em dinheiro, sujeito a certos ajustes do preço de compra, e a assunção por parte da Lionsgate dos empréstimos de financiamento da produção. A Hasbro afirmou que a transação foi aprovada pelos Conselhos de Administração de ambas as empresas e está sujeita a condições de fecho e aprovações regulatórias. Utilizará os proventos para pagar um mínimo de $400M de dívida de taxa flutuante até ao final do ano.
"Esta venda está totalmente alinhada com a nossa estratégia e estamos satisfeitos por concluir o processo com sucesso", disse o CEO da Hasbro, Chris Cocks. "A equipa de gestão da Lionsgate tem experiência na área do entretenimento e é habilidosa na criação de valor, e estamos contentes por ter encontrado uma casa tão boa para o nosso negócio de cinema e TV da eOne."
Ele disse que a Hasbro "aguarda com expectativa uma parceria" com a Lionsgate no futuro, especialmente na adaptação cinematográfica do jogo Monopoly.
A Lionsgate comprou a produção de séries com e sem guião da eOne, toda a produção de filmes e a distribuição global relacionada, uma biblioteca de conteúdos com mais de 6.500 títulos e o interesse da Hasbro no negócio de filmes e séries canadianas da eOne. A Hasbro mantém a divisão Family Brands, que inclui marcas como Peppa Pig e PJ Masks.
Em preparação para a potencial venda, a eOne passou por várias rondas de despedimentos nos últimos meses que afetaram cerca de 20% da equipa de cinema e televisão do estúdio independente. O plano da Hasbro, anunciado em janeiro, envolvia a redução de 15% da força de trabalho global da empresa este ano, ou cerca de 1.000 posições, e posteriormente revelámos que a eOne encerrava as suas operações teatrais no Reino Unido.
A Lionsgate, cujo vice-presidente Michael Burns faz parte do conselho de administração da Hasbro, está entretanto a separar o seu estúdio de cinema e TV da Starz.
A Hasbro comprou a eOne em 2019 por $4 mil milhões quando a empresa foi dividida em três divisões: Música, que foi vendida; Family Brands, que a Hasbro incorporou na sua operação de licenciamento e merchandising de marcas; e ainda Filme e TV. A Hasbro anteriormente vendeu o negócio de música da eOne à empresa Blackstone em 2021 por $385 milhões.
O J.P. Morgan e a Centerview Partners atuaram como principais consultores financeiros da Hasbro na transação.
A Cravath, Swaine & Moore LLP, a Mayer Brown International LLP e a Stikeman Elliott LLP atuam como consultores jurídicos da Hasbro e a Osler, Hoskin & Harcourt LLP atua como consultora jurídica da eOne Canada Limited.
